Cash-pooling, jako złożona transakcja finansowa, budzi liczne wątpliwości co do sposobu ustalenia wartości transakcji kontrolowanej dla celów cen transferowych. Ze względu na rotacyjny charakter środków oraz zmienne saldo zaangażowania uczestników, nie jest oczywiste, czy punktem odniesienia powinny być łączne przepływy, odsetki, maksymalne salda czy inne wskaźniki.
Lokalna dokumentacja cen transferowych sporządzana jest dla transakcji kontrolowanej o charakterze jednorodnym, której wartość przekracza ustawowy próg – w przypadku transakcji finansowych próg wynosi 10 mln zł w roku podatkowym.
Poniżej prezentacja wartości transakcji kontrolowanej na podstawie wybranych źródeł
W świetle dostępnych interpretacji oraz charakterystyki transakcji cash-poolingu, rekomendujemy określanie jej wartości jako średniego dziennego poziomu rzeczywistego zobowiązania lub należności z tytułu finansowania. Wartość tę należy ustalić poprzez zsumowanie końcowych sald dziennych z tytułu zaangażowania danego uczestnika w systemie w danym roku podatkowym, a następnie podzielenie otrzymanej sumy przez liczbę dni rzeczywistego korzystania z cash-poolingu.
Takie podejście zostało potwierdzone w interpretacji indywidualnej Dyrektora KIS z dnia 20 maja 2025 r., sygn. 0114-KDIP2-2.4010.95.2025.2.RK/SP, która odnosi się do sposobu kalkulacji jej wartości transakcji kontrolowanej- na potrzeby dokumentacji cen transferowych.
